野村證券金融工学研究センタ−

384 ：名無しさん：2007/03/25(日) 21:50:14 0.net

1988年からの相関係数を表示していますが、ここ20年間の間の国際資本市場の
連動性の高まりを考えると、この相関係数を使ってしまうと分散投資の効果を
過大評価してしまうように思われます。
この20年間の間に相関係数の大きな構造変化はない、ということを確認してい
るのでしょうかね？＞＞＞＞＞ま・あ・け・っ・と・び・じ・ょ・ん